九部门印发汽车强国顶层设计，产业从规模扩张迈向高质量发展。背景是新能源车渗透率提升后，政策重心从补贴转向技术标准与安全监管。对正极材料环节的影响：高质量发展导向下，材料的一致性、溯源与安全指标权重上升，LMFP的锰溶出控制与循环寿命数据将成为定点评审硬指标，低端产能出清加速。
比亚迪10月新能源汽车销量490168辆、同比增长10.97%，出口17.02万辆，累销超1870万辆；第二代刀片电池与闪充升级后更好卖，海豚等10万级车型申报搭载二代刀片与闪充。背景是比亚迪把LMFP复合正极方案从高端下探至走量平台。对正极材料环节的影响：走量平台对LMFP的需求量级远高于高端车型，配套正极厂需具备万吨级以上稳定供货能力，产能爬坡与良率控制成为拿单关键。
国轩高科入股吉利商用车，商用车电动化提速；国轩第三代启晨磷酸锰铁锂电池主攻商用车市场，强调快充与循环。背景是电动重卡销量已占中国重卡销量50%，柴油需求下降。对正极材料环节的影响：商用车电池包大、循环要求高，LMFP在商用车场景的用量将以GWh级释放，正极厂需针对商用车工况优化循环与成本，而非单纯追求能量密度。
赛力斯10月新能源汽车销量24921辆、同比下降51.57%，零跑破10万、鸿蒙销量腰斩、理想蔚来下滑，新势力分化加剧。背景是新能源车市竞争进入淘汰赛。对正极材料环节的影响：客户结构向头部电池厂与头部车企集中，正极厂的客户定点质量比数量更重要，绑定比亚迪、大众、吉利商用车等明确LMFP路线的客户成为订单保障。
东风汽车与宁德时代再签约布局超换生态，宁德时代拿下印度订单，亿纬锂能匈牙利基地预计2027年投产向欧洲客户供应大圆柱电池。背景是电池厂海外本地化加速。对正极材料环节的影响：海外基地配套要求正极厂同步出海，湖南裕能西班牙7万吨项目即为先例，LMFP正极厂的海外产能布局将决定其能否进入大众等海外主机厂的本地化供应链。